Lire le marché

L'offre plafonnée et le burn de frais d'AVAX, le verrouillage du staking, comment l'ACP-77 a réduit le coût en AVAX du lancement d'un L1, et pourquoi la croissance d'Avalanche et la demande du jeton se sont partiellement découplées.

Pourquoi une dominance du Bitcoin en hausse correspond à un demi-plan plutôt qu'à une condition de marché, ce qui se trouve dans le dénominateur, et pourquoi la dominance des stablecoins se lit plus proprement.

Le halving dans le code de consensus, les quatre halvings vérifiés on-chain, pourquoi chaque choc d'offre est plus petit que le précédent, l'argument stock-to-flow, et le paradoxe du prix déjà intégré.

L'anatomie de l'OHLC, ce que signifient réellement le corps et les mèches, comment l'intervalle de temps et le fuseau horaire changent la bougie que vous voyez, et une évaluation honnête de la fiabilité réelle des figures à une seule bougie.

Les trois familles de signaux crypto, pourquoi un signal avec un taux de réussite de 80 % n'est juste que 31 % du temps où il se déclenche, et comment combiner les signaux honnêtement.

Comment les contrats à terme et les options crypto arrivent à échéance, comment le max pain est réellement calculé, et pourquoi la convergence vers ce niveau n'est pas la preuve que le prix y a été attiré.

L'émission fixe de Dogecoin inscrite dans son code, pourquoi une offre illimitée reste désinflationniste, comment fonctionne un pump de DOGE, pourquoi les catalyseurs liés à des célébrités s'essoufflent, et en quoi cela diffère du lancement d'un memecoin.

Comment Alternative.me calcule l'Indice de peur et d'avidité crypto, pourquoi environ sept dixièmes de son poids actif sont des données de marché plutôt que du sentiment, et pourquoi la lecture contrarian est plus faible qu'il n'y paraît.

Toncoin est devenu Gram en juin 2026. Pourquoi la distribution via Telegram est aussi un risque de contrepartie concentré, et quelle activité de mini-application crée une demande réelle.

Structure des offres d'achat et de vente, graphiques de profondeur, simulation d'un ordre important niveau par niveau dans le carnet, pourquoi les murs sont des prétentions et non des engagements, et la définition légale du spoofing.

Les taux de survie et de graduation mesurés, à quoi ressemble réellement l'échec, et pourquoi les fils d'actualité sociaux ne vous montrent que la fraction de pourcent qui a fonctionné.

Pourquoi un RSI à 70 signifie qu'une tendance existe plutôt qu'elle est épuisée, pourquoi le RSI ne porte aucune information sur la volatilité, et pourquoi votre lecture diffère de celle des autres.

Vesting en cliff ou linéaire, pourquoi la date de déblocage est généralement sans incident, comment dimensionner un déblocage en jours de volume, et les trois questions qui prédisent son impact sur le prix.

Offre en circulation, offre totale et offre maximale : pourquoi le ratio FDV/capitalisation boursière compte, comment convertir les émissions en ordre de vente quotidien, les signaux d'alerte sur l'allocation, et le test d'utilité.

Ce que mesure le volume, pourquoi le volume spot et celui des produits dérivés diffèrent, ce qui provoque les pics, et les preuves qu'une grande partie du volume des plateformes non réglementées est fictif.

Les quatre catégories de moteurs de prix des cryptomonnaies, pourquoi l'effet de levier détermine l'ampleur d'un mouvement, pourquoi les actifs crypto sont si étroitement corrélés entre eux, et comment appliquer ce cadre à une seule cryptomonnaie.

L'émission d'ETH après la Merge, le prix du gas qui fait diminuer l'offre, pourquoi le scaling L2 réduit le burn, l'immobilisation en staking, les flux ETF et le ratio ETH/BTC.

Le calendrier de désinflation de Solana, pourquoi ne pas staker son SOL revient à choisir d'être dilué, comment SIMD-0096 a affaibli le burn des frais, la qualité de l'activité, et les surplombs d'offre.

Pourquoi le dossier sur le statut de valeur mobilière de XRP portait sur les transactions plutôt que sur le token, comment fonctionne réellement la libération du séquestre, et pourquoi un catalyseur juridique produit une forme de prix différente.

Découvrez les différences essentielles entre les modes de marge croisée et de marge isolée, comparez leurs profils de risque et suivez des exemples chiffrés étape par étape pour protéger votre capital de trading.

Découvrez comment fonctionnent les liquidations en crypto, comment les plateformes calculent les prix de liquidation, et des stratégies concrètes pour protéger votre marge et éviter de vous faire rekt.

Comprenez ce que mesure l'intérêt ouvert (OI), en quoi il diffère du volume de transactions, et comment analyser les tendances de prix et d'OI pour détecter les squeezes de marché.

Découvrez comment fonctionnent les taux de financement crypto, comment calculer les frais de financement positifs et négatifs, et comment lire les tableaux de bord comme Coinglass pour anticiper les mouvements de marché.

Comprenez les swaps perpétuels (perps), en quoi ils diffèrent des contrats à terme datés, comment les taux de financement ancrent leur prix au spot, et le risque de base.

L'effet de levier en crypto vous permet de contrôler une position plus importante avec un dépôt de garantie plus petit.

Ce que mesurent réellement les entrées et sorties nettes des ETF spot, comment lire un tableau de flux sans sur-interpréter une seule journée, et pourquoi la sortie nette d'un émetteur peut ne rien signifier du tout.